PORTAFOLIOS/ Nuevos riesgos del crédito en la era digital
Por Julio César Briseño Cruz, director general de Cénit, consultoría financiera y banca de desarrollo.
El crédito ya no es un contrato financiero: es un sistema algorítmico. Y eso abre oportunidades… pero también riesgos inéditos para consumidores, instituciones y reguladores.
Uno de los riesgos para el consumidor es el sobreendeudamiento acelerado por algoritmos. Las plataformas digitales otorgan créditos en minutos, sin análisis profundo y explotando sesgos conductuales.
Esto genera créditos múltiples simultáneos, líneas de crédito que crecen sin control, incapacidad de pago en semanas y ciclos de refinanciamiento tóxico. Este es el riesgo más documentado globalmente.
Otro riesgo es el fraude digital y robo de identidad. El crédito digital es un imán para la suplantación de identidad, solicitudes fraudulentas, Apps falsas que roban datos y phishing y malware financiero. El riesgo aumenta porque muchos usuarios no distinguen apps legítimas de clones maliciosos.
También deben mencionarse los usos indebidos de datos personales. Las fintech y apps de crédito pueden extraer datos del celular y analizar contactos, geolocalización y hábitos. También crear perfiles psicológicos y vender o compartir información sin consentimiento. Esto genera asimetría total entre usuario y plataforma.
Un riesgo latente adicional es la falta de transparencia en costos y condiciones. Muchos créditos digitales ocultan CAT real, cambian condiciones dinámicamente, aplican penalidades automáticas u no explican claramente el riesgo. El usuario acepta sin comprender.
Otro tipo de riesgos son los mecanismos de cobranza abusivos. En México y LATAM ya se documentan: Amenazas automatizadas, mensajes masivos a contactos, extorsión digital, cobranza 24/7. Todo esto ocurre fuera del marco regulatorio tradicional.
Pero al mismo tiempo, las instituciones financieras no están exentas de riesgos. Entre ellos destacan los modelos de scoring opacos o sesgados. El scoring basado en Big Data puede:
Discriminar sin intención, penalizar zonas geográficas, castigar perfiles socioeconómicos y reproducir sesgos históricos. Esto genera riesgos legales y reputacionales.
El crédito digital depende de APIs, integraciones con terceros, nubes públicas y sistemas de scoring automatizado. Cada punto es una puerta de entrada para ataques.
También aparece el riesgo de fraude masivo automatizado. Aquí los delincuentes pueden crear miles de identidades falsas, automatizar solicitudes, explotar debilidades del scoring y vaciar líneas de crédito en minutos
Hoy los reguladores aún no alcanzan la velocidad del mercado. Esto genera: Zonas grises, multas inesperadas, cambios abruptos en reglas e incertidumbre para inversionistas
También aparecen em riesgos sistémicos como burbuja de crédito digital cuando miles de usuarios reciben microcréditos simultáneos sin análisis real, se genera: Morosidad masiva, colapso de plataformas y pérdida de confianza en el sistema
Para mitigar estos riesgos se recomienda un enfoque centrado en el usuario, no en el producto como transparencia desde la solicitud, evaluación real de capacidad de pago, límites a la publicidad agresiva y mecanismos de queja accesibles
Emplear auditoría algorítmica para revisar sesgos, validar modelos de scoring y documentar decisiones automatizadas. También implementar protección de datos y ciberseguridad así como supervisión coordinada entre autoridades.
Vale recordar que el crédito digital toca la regulación financiera, protección al consumidor, protección de datos, ciberseguridad y competencia económica